解读广东省新能源汽车动力蓄电池回收利用产业联盟：广东省新能源汽车动力蓄电池回收利用产业发展报告（2025年）

退役量全国第一，广东仍是回收核心区域

报告显示，2025年全国动力电池退役量超过20万吨，广东省退役量依旧超过其他省份，稳居首位，占比约26%。同期全国新能源汽车废旧动力电池综合利用量超过40万吨，同比增长32.9%，骨干企业锂、钴、镍等金属回收率处于国际先进水平。联盟测算，广东省2025年废旧动力电池回收利用量达到7万吨。

广东的底气来自产业链基础与保有量规模。据联盟预测，截至2025年底全省新能源汽车保有量超过430万辆；2025年广东新能源汽车累计产量达118.29万辆，占全国7.16%。凭借完备的产业链配套和不断完善的回收网络体系，广东正成为我国动力电池回收利用的核心战略区域和重要市场。

产量排名被安徽反超，统计口径变了

一个值得留意的变化是统计方式。从2025年开始，国家统计局将汽车产量统计从“企业法人所在地”调整为“生产地统计”。在这一调整下，曾经全国新能源汽车产量第一大省的广东，2025年被安徽正式超越，暂居第五位，前四位分别是安徽179.41万辆、江苏157.48万辆、浙江138.22万辆、重庆129.61万辆。

据国家统计局数据，2025年广东省新能源汽车累计产量118.29万辆，占全国1652.38万辆的7.16%。

据联盟预测，截至2025年底全省新能源汽车保有量超过430万辆，说明广东在推广和应用环节依然领先。

产能不小、开工不足，正规军仍受小作坊挤压

目前广东省综合利用企业产能超过32万吨。由于2025年不再采用“梯次利用”概念，原梯次利用企业划入电池生产企业，现综合利用企业仅为原再生利用企业。在拆解破碎、湿法冶金和材料修复三种主要处理方式中，拆解破碎产能占比五成以上。

联盟从专项检查和专项调研结果看，由于再利用产品市场行情萎缩，动力电池再生利用企业仍以“订单式”生产为主，整体产能利用率仍未突破30%。大量非正规作坊式企业凭借低成本和灵活性占据市场主导，正规回收渠道面临严峻的“抢食”挑战。但从国家宏观政策看，废旧动力电池将逐步流向“正规军”。

一年备案8个项目，19亿元投向回收端

据联盟不完全统计，2025年广东省动力电池回收利用领域主要项目总投资金额超过19亿元人民币，处置产能达22万吨，全年共备案通过8个项目。入局企业涵盖能源科技、新能源材料、汽车产业及环保科技等多元主体，呈现产业链各环节协同布局的特点。

其中，广州花都汽车产业集聚区废旧电池及零部件智能维修与回收循环利用平台建设项目投资99600万元，致力于打造区域性回收利用服务体系；中恒智联的新能源循环经济零碳智慧产业园项目投资75800万元，聚焦退役动力电池及废锂电池综合利用；其余项目涉及电池负极片资源化、废旧电池收集贮存中转、仓库建设等环节。

政策组合拳：法规约束加经济激励加标准引领

国家层面，2025年主要完成了顶�层设计和关键堵点打通。国务院通过“行动方案”确立以数字化技术实现电池全生命周期流向追溯的监管基调；工信部着手制定强制性国家标准；多部委联合公告解决了再生黑粉原料进口管理问题，2025年8月1日起符合条件的锂离子电池用再生黑粉原料可自由进口。

在经济激励上，城市公交车及动力电池更新补贴标准由平均每辆车6万元提高至8万元，继续安排超长期特别国债资金支持高水平回收循环利用项目建设，并配套“反向开票”政策规范税收秩序。

：通过“无废城市”建设方案提高再生材料在汽车、电池制造中的使用比例，在以旧换新方案中重点布局退役动力电池等再生资源加工利用项目。

碳酸锂先跌后涨，库存从上游搬到下游

2025年电池级碳酸锂价格走出明显的先跌后涨行情。上半年，随江西头部矿山及盐厂复产爬产，碳酸锂月度大幅过剩，现货价格下行，最低跌至6万元/吨以下，非一体化锂盐厂亏损压力巨大纷纷减停产。下半年，动力与储能超预期增长带动排产上行，叠加江西及青海锂资源减量和宁德时代枧下窝矿区8月9日停产影响，供应增速不及需求增幅，价格底部反弹。

库存也呈现“先累后去、结构转移”的态势：上半年库存持续在上游积累，占比维持在45%左右；下半年库存从上游冶炼厂快速向材料及电池环节转移，上游库存占比逐步回落至20%左右低位，目前行业总计库存天数已降至一个月以内。

硫酸钴全年涨超240%，镍价稳中略升

2025年硫酸钴价格显著波动、整体大幅上涨。一季度受刚果（金）2月22日钴出口禁令影响，价格从年初约2.6万元/吨快速涨至5万元/吨左右；二季度在4.9万至5万元/吨区间震荡；三季度稳步升至5.25万元/吨；四季度因刚果（金）10月16日起实施配额制，价格加速攀升至12月的9万元/吨以上。总体看，全年涨幅超240%，从年初的2.67万元/吨涨至年末9万元/吨以上，主要受刚果（金）出口政策、原料短缺预期及下游补库需求驱动。

相比之下，硫酸镍价格先稳后升、窄幅震荡。上半年受原料供应偏紧和成本支撑，价格底部较为稳固；下半年随“抢装”潮带动三元前驱体需求增长，加上印尼中间品供应紧张，价格逐步上行，10月前后达到阶段性高点，年末受印尼镍矿配额削减政策预期影响小幅反弹。全年价格中枢较2024年有所上移。

这组数据勾勒出广东在动力电池回收利用领域的规模与效率反差。一方面，广东退役量全国占比约26%、稳居首位，全省新能源汽车保有量预测超过430万辆，新能源汽车累计产量118.29万辆，产业底盘厚实；另一方面，全省综合利用企业产能超过32万吨，整体产能利用率却未突破30%。 全国层面，2025年动力电池退役量超过20万吨，废旧动力电池综合利用量超过40万吨、同比增长32.9%，但广东省回收利用量为7万吨，与退役规模之间仍有明显缺口。产能规模领先而开工不足，说明回收渠道、原料获取和市场竞争仍是制约正规企业充分发挥产能的关键环节，也解释了行业为何持续呼吁规范市场秩序、压缩非正规作坊的生存空间。

2025年三大主要原材料价格走势分化明显。电池级碳酸锂走出先跌后涨的V型行情：上半年最低跌破6万元/吨，下半年随动力与储能需求超预期增长以及江西、青海锂资源减量，价格底部反弹，库存从上游45%左右逐步转移至下游，行业库存天数降至一个月以内。期货端，2601合约年底结算价119160元/吨，较年初2501合约开盘价73600元/吨高出45600元/吨。 硫酸钴涨幅最为剧烈，受刚果（金）出口禁令和配额制影响，全年从2.67万元/吨涨至9万元/吨以上，涨幅超240%，三季度冶炼厂开工率一度降至3成左右。相比之下，硫酸镍走势相对平稳，先稳后升、窄幅震荡，全年价格中枢较2024年有所上移。原材料价格的大幅波动，直接给回收企业的成本控制和经营稳定性带来压力。