东吴证券：锂电储能需求向好、AIDC及材料潜力可期

本文介绍电力设备行业本周市场动态及重点企业表现。数据显示，电气设备板块下跌2.87%，光伏、风电等细分领域亦承压，但锂电储能需求持续向好，山东等地出台新能源配储政策，支持第三方储能建设。新能源车领域受固态电池技术突破及上海规划推动，行业渗透率提升。材料端碳酸锂价格环比上涨1.3%，光伏组件价格维持稳定。重点企业如汇川技术、阳光电源、赣锋锂业等业绩分化，部分企业因成本压力出现利润下滑，但头部企业如比亚迪、宁德时代仍保持增长。行业政策层面，美国限制外国设备入网，国内特高压项目加速推进，AIDC及800VDC技术成为关注焦点。整体呈现政策驱动与市场分化并存的格局。